TraderS | 缺德道人
TraderS | 缺德道人
宏观 × 美股 × Crypto 交易员 拆解美联储、战争与全球资金流 提前捕捉 美股 / 原油 / BTC / 金银 / 风险资产拐点 和读者一起看金融风暴 🌪 推特同名TraderS | 缺德道人，账号TraderS18
38Seuratut
1,9 t.seuraajat
Syöte
Suoratoisto
Syöte
Jos ollaan vielä tarkempia, voisi sanoa näin: "Marraskuun puolivälin ja loppupuolen välillä tapahtuu nousuyritys, marraskuun lopusta joulukuuhun rahoitus tarjoaa lisätukea, ja joulukuussa päätetään, kuinka pitkälle tämä nousu voi jatkua."
Likviditeetillä on joulukuussa lyhyt ikkuna, todellinen parannus todennäköisesti vasta helmikuun loppupuolen jälkeen. Nousu vastaa kolmea vaihetta: marraskuun puolivälin ja loppupuolen tapahtuman aiheuttama nousu, joulukuun 10. päivän tienoilla tammikuun alkuun asti korkein laatu, ja tammikuusta helmikuun puoliväliin on varottava toista pohjan testausta.
Kaiken kaikkiaan, pidä silmällä TGA-tilin rahavirtoja.
TraderS | 缺德道人
Jos vertaa viime vuoden samaan aikaan markkinoihin, tilanne ei ole niin synkkä.
Olen taipuvainen uskomaan, että eilen tapahtuneen vanhan Huangin asian jälkeen markkinatunnelma on täysin kohdallaan, mutta positioiden purkaminen vie vielä aikaa. Likviditeetin palautuminen vie vielä enemmän aikaa.
Kerron asian suoraan ja yksinkertaisesti: marraskuun puolivälin jälkeen markkinoiden likviditeetti alkaa palautua ja markkinat kääntyvät nousuun. Nyt tunnepohjainen korjausliike on jatkoa eiliselle purkautumiselle, mikä on hyvä asia. #美国10月整体与核心CPI双超预期
Jos vertaa viime vuoden samaan aikaan markkinoihin, tilanne ei ole niin synkkä.
Olen taipuvainen uskomaan, että eilen tapahtuneen vanhan Huangin asian jälkeen markkinatunnelma on täysin kohdallaan, mutta positioiden purkaminen vie vielä aikaa. Likviditeetin palautuminen vie vielä enemmän aikaa.
Kerron asian suoraan ja yksinkertaisesti: marraskuun puolivälin jälkeen markkinoiden likviditeetti alkaa palautua ja markkinat kääntyvät nousuun. Nyt tunnepohjainen korjausliike on jatkoa eiliselle purkautumiselle, mikä on hyvä asia. #美国10月整体与核心CPI双超预期
Joka tapauksessa öljyn hinta on nyt laskenut, ja kunhan laskutrendi pysyy vakaana, ensi kuun inflaatioluvut paranevat. Tietenkin edellyttäen, ettei Trump enää aiheuta ongelmia.
Kumpi tahansa puolue pääseekin valtaan, heidän on otettava huomioon kansan mielipide, ja yksi Yhdysvaltojen suurimmista kansan mielipiteistä on, ettei hyväksytä osakemarkkinoiden pitkäaikaista laskua, joten joku tulee keksimään ratkaisun. #美伊和谈传出新方案，霍尔木兹通航能否恢复？
Tämän illan CPI on kuin suola haavoihin, kokonaisuudessaan odotuksia korkeampi, kestettävä, mitä muuta voi tehdä #美国10月CPI今晚公布，加息预期能否改变？
Hyvä on, CME:n data on julkaistu: joulukuun koronnosto 25BP todennäköisyys 86,4 %, koronnosto 50BP todennäköisyys 13,6 %. Verrattuna ennen datan julkaisua olleeseen 100 %:n vedonlyöntiin 25BP koronnostosta, tämä on noussut kymmenillä prosenteilla.
Nykyinen markkinatilanne saa minut muistamaan viime vuoden saman ajan, jolloin Yhdysvaltain hallitus oli suljettuna ja likviditeetti oli tiukkaa. Silloin kryptomarkkinat kokivat myös 10.11 suuren laskun, ja tänä vuonna on tapahtunut varkaus... Todella rytmien resonanssia.
Jos mennään viime vuoden rytmissä, parannusta ei ehkä tapahdu ennen vuoden 2027 alkua. #美国10月CPI今晚公布，加息预期能否改变？
Tänä iltana julkaistaan taas CPI-tiedot, mutta nykyisessä markkinaympäristössä tämän datan vaikutus riskimarkkinoihin saattaa olla aiempaa vähäisempi. Ei puhuta siitä, että markkinoiden kiistakapula on nyt AI-kuplan puhkeamisessa, vaan siitä, onko suuri sykli päättynyt vai onko kyse vain väliaikaisesta korjauksesta.
Wallerin puheenvuoro nosti CME:n joulukuun koronnostojen odotukset uskomattomaan 99,1 %:iin, ja markkinoiden kiistakapula onkin nyt 25BP:n vai 50BP:n koronnostossa. Näin ollen tämän päivän CPI-datan painoarvo on merkittävästi pienentynyt.
Tietenkin, AI-konseptiosakkeiden, erityisesti laitteistojen, rajun laskun taustalla 25BP:n korotus riittää, ja 50BP:n korotus voisi aiheuttaa laajaa tuhoa.
Vaikka öljyn hinta on laskenut 80 dollarin tasolle, se ehti juuri ja juuri ennen tämän päivän dataa, eikä alhainen hinta vaikuta kuin ensi kuun tietoihin. Lisäksi viime vuoden lokakuun hallituksen sulun vuoksi vertailutietoja ei ole, joten tämän päivän tiedot sisältävät vain kuukausittaisen muutoksen, ei vuosivertailua. Tämä voi olla hyvä asia, sillä viime vuoden lokakuussa öljyn hinta oli vielä 50–60 dollarin tasolla, joten rumien vuosivertailutietojen poisjättäminen on positiivista.
Ellei tänä iltana tapahdu jotain yllättävää, joka laskisi joulukuun koronnostojen todennäköisyyttä, joulukuussa koronnosto on väistämätön, ja markkinat ovat siihen jo valmistautuneet. Tärkeämpää on nyt seurata suurten yritysten tulosraportteja ja Anthropicin listautumisen etenemistä. #美国10月CPI今晚公布，加息预期能否改变？
Öljyn hinnan laskiessa myös Yhdysvaltain valtionvelkakirjojen tuotot ovat laskussa, joten jos alkuperäisen suunnitelman mukaan TGA-tili alkaa vapauttaa varoja marraskuun puolivälin jälkeen ja likviditeetti palautuu, pitäisi olla aika nousta. En vain tiedä, ovatko nykyiset ostajat vielä asemissaan kymmenen päivän kuluttua, kun nousu alkaa.
TraderS | 缺德道人
Vaikka koko markkinat ovat tänään keskustelleet Nvidia-kohusta, markkinoille tärkeämpi tekijä – öljyn hinta – on laskussa.
Niin kauan kuin öljyn hinta laskee tasaisesti, inflaatio helpottaa, CPI/PCE ja muut tiedot näyttävät hyviltä, koronnostojen odotukset heikkenevät, jopa Trumpin kannatus voi nousta.
Tämä poistaa tärkeimmän syyn markkinoiden laskulle aiemmin, joten muut pienemmät asiat eivät ole niin merkityksellisiä.
Älä siis anna nykyisen melun hämätä, raakaöljy on markkinoiden ankkuri, kun öljy laskee, kaikki elpyy. #英伟达启动独立调查，管理层稳定性受关注 $CL $NVDA
Aiemmin markkinoiden yleinen huoli oli, että Anthropicin listautuminen veisi jo valmiiksi niukkaa likviditeettiä, mutta yllättäen tänään Nvidian Jensen Huangin huhut sotkivat markkinoiden odotukset täysin.
Aiemmin markkinoiden arvio Anthropicin arvosta oli 1,5–2 biljoonaa dollaria, mutta markkinat ovat arvaamattomat, ja nyt kun suurin osa AI-konseptiosakkeista on yleisesti alennuksessa, Anthropicin arvostus on jopa laskenut 1–1,2 biljoonaan.
Normaaleina aikoina Nvidian kohu olisi enemmän oman yhtiönsä asia, mutta nyt se on kuin myrsky myrskyn keskellä, mikä pahentaa tilannetta entisestään. Markkinat, jotka ovat jo kokeneet suuria laskuja tallennuksessa, Googlessa ja Intelissä, näyttävät entistä horjuvammilta.
Ne, jotka olivat valmiita hyppäämään Anthropicin kelkkaan, eivät nyt tarvitse kiirehtiä. Silloin markkinoilla ei ollut edullisia tai arvokkaita kohteita, joten oli luonnollista panostaa tähän tuntemattomaan skenaarioon. Mutta nyt, kun edullisia osakkeita on tarjolla runsaasti, Anthropicin perässä juokseminen ei ole kovin viisasta.
Ne, jotka haluavat hypätä Anthropicin kelkkaan, voivat odottaa IPO:n vakiintumista, erityisesti sen jälkeen, kun SPCX on heinäkuun suuren laskun jälkeen poistanut kuplan. Onhan tyhjin käsin oleminen paljon mukavampaa kuin loukkuun jääminen.
Huomenna illalla aion keskustella Anthropicin listautumisesta OKX-planeetan live-lähetyksessä pienen ystäväporukan kanssa, tervetuloa kuuntelemaan paikan päällä. #Anthropic仍计划11月IPO，投资者下调估值预期 $ANTHROPIC
Vaikka koko markkinat ovat tänään keskustelleet Nvidia-kohusta, markkinoille tärkeämpi tekijä – öljyn hinta – on laskussa.
Niin kauan kuin öljyn hinta laskee tasaisesti, inflaatio helpottaa, CPI/PCE ja muut tiedot näyttävät hyviltä, koronnostojen odotukset heikkenevät, jopa Trumpin kannatus voi nousta.
Tämä poistaa tärkeimmän syyn markkinoiden laskulle aiemmin, joten muut pienemmät asiat eivät ole niin merkityksellisiä.
Älä siis anna nykyisen melun hämätä, raakaöljy on markkinoiden ankkuri, kun öljy laskee, kaikki elpyy. #英伟达启动独立调查，管理层稳定性受关注 $CL $NVDA
Kun markkinat eivät ole hyvät, etsitään kaikkialta hyviä uutisia, mutta kuka tietää, milloin käänne tapahtuu yhtäkkiä? Tänään on myös iso uutinen, joka kätkee hyviä uutisia: Anthropic on käyttänyt 3,4 miljardia dollaria kaasukäyttöisten voimalaitteiden hankintaan datakeskusten sähköistämiseksi.
Tämä uutinen on epäilemättä valmistelua ensi viikolla mahdollisesti alkavalle Anthropicin tiennäyttökiertueelle, sillä näin suurten ja pitkäaikaisten infrastruktuurihankintojen tekeminen osoittaa, että tulevaisuuden laskentatehon kasvupotentiaaliin luotetaan.
Vaikka nyt leviää huhuja, että Anthropic peruuttaa IPO:n ja jopa pilkataan $ANT-koodia, joka on epäonnen merkki kuten Ant Financialin tapauksessa ja helposti epäonnistuva, niin näin suuri projekti, johon liittyy miljoonien työntekijöiden toimeentulo, saa tukea riippumatta siitä, kuka on vallassa. Kyse on vain kakun jakamisesta uudelleen.
Aiemmin Musk rakensi nopeasti suuria datakeskuksia massiivisilla voimalaitteiden hankinnoilla, mikä mahdollisti laskentatehon myynnin voitolla. Laskentatehon niukkuus ei muutu muutamassa päivässä osakekurssin vaihtelun vuoksi.
Jos jossain on muita talouden tukipilareita, siellä ei välttämättä tarvita laskentakeskusta, mutta köyhät ja epätasaisesti kehittyneet alueet ottavat sen mielellään vastaan, kyse on vain rakentamisesta eri paikkaan.
Yksinkertaisilla matemaattisilla laskelmilla voidaan nähdä, että tämä suuri lasku on samanlainen kuin SPCX:n listautumisen jälkeinen romahdus 104:ään, jossa 3x ja 5x matalan vivun positioita puhdistettiin. Seuraavaksi voi tulla sivuttaisliike, jolla poistetaan heikot sijoittajat.
Koska lisälasku tarkoittaisi halpojen osakkeiden antamista pois ja välitön nousu tarkoittaisi rahaa heikoille sijoittajille, ainoa vaihtoehto on sivuttaisliike, joka jatkuu kunnes markkinat menettävät toivonsa ja sitten käynnistyy nousu. $ANTHROPIC
