Dlaczego w hossie ciągłe zmienianie kryptowalut ostatecznie nie pozwala przegonić BTC? Gdy rynek się rozgrzewa, najbardziej frustrujące często nie są straty, lecz to, że twoje kryptowaluty rosną wolniej niż u innych. Sam kiedyś popełniałem ten błąd. Gdy BTC trochę wzrósł, widziałem, że SOL rośnie mocniej, więc przesiadałem się na niego; zanim zdążyłem się nim nacieszyć, zaczął rosnąć sektor AI, więc przeniosłem się tam; następnego dnia Meme podwoiło wartość, więc znowu przeniosłem tam pozycję. Za każdą zmianą pozycji stał jakiś powód, a każdy zakup był blisko krótkoterminowego szczytu nastrojów. W efekcie, po całej rundzie rynku, brałem udział w prawie wszystkich gorących sektorach, ale konto nie zarobiło wiele, nie dlatego, że całkowicie źle wybrałem kierunek, lecz dlatego, że zawsze sprzedawałem, gdy coś zaczynało rosnąć, a kupowałem dopiero wtedy, gdy wzrost był już przyspieszony. Do tego dolicz poślizg cenowy, opłaty i spadki po zakupie na fali wzrostu – tak zwane łapanie rotacji ostatecznie zamienia się w ciągłe podnoszenie innych. Prawdziwa rotacja to nie zmiana na to, co rośnie, lecz wcześniejsze przewidzenie, gdzie mogą popłynąć środki, i zaakceptowanie, że po zakupie może być chwilowy brak wzrostu. Dopóki logika danego aktywa nie jest złamana, a jego względna siła nie osłabła wyraźnie, nie ma potrzeby odrzucać go tylko dlatego, że inni rosną szybciej w danym dniu. Rynek codziennie tworzy nowe „najsilniejsze aktywa”, ale masz tylko jeden kapitał, handel to nie zbieranie znaczków i nie musisz udowadniać, że brałeś udział w każdym gorącym trendzie. Pamiętaj: gonienie za najsilniejszym często oznacza kupowanie najdroższego; największym błędem w hossie nie jest niekupienie każdej szybko rosnącej monety, lecz częste zmienianie pozycji i ostateczne przegapienie całego trendu.

Czy dziś wieczorem uda się utrzymać poziom około 83 000 zależy od zachowania amerykańskiego rynku po otwarciu! $BTC po spadku z 87 400 USD na 4-godzinnym wykresie przebił krótkoterminową średnią, a momentum niedźwiedzi MACD nadal się uwalnia, co wyraźnie osłabia krótkoterminową strukturę. Jednak RSI6 spadł już do około 23, a KDJ wszedł w strefę wyprzedania. Kontynuowanie krótkiej pozycji teraz nie jest korzystne pod względem stosunku zysku do ryzyka. Dziś wieczorem głównie obserwujemy Nasdaq, rentowność obligacji skarbowych USA i ceny ropy. Jeśli Nasdaq będzie nadal spadać, a rentowność obligacji utrzyma się na wysokim poziomie, BTC prawdopodobnie przetestuje 82 000 USD, a po przebiciu z dużym wolumenem spadnie do przedziału 80 000–80 500 USD. Jeśli amerykański rynek otworzy się nisko, a potem wzrośnie, a rentowność obligacji spadnie, BTC może doświadczyć technicznego odbicia, najpierw do 84 000 USD, a dopiero ponowne utrzymanie się powyżej 84 500 USD będzie oznaczało prawdziwe zatrzymanie spadków krótkoterminowych. Na rynku kapitałowym również występują rozbieżności. ETF spot BTC zanotował w zeszłym tygodniu napływ netto około 2,4 mld USD, ale dzienne napływy zwalniają, instytucje nadal kupują, ale nie tak agresywnie; w tym tygodniu prawdopodobnie utrzyma się niewielki napływ netto z jednym lub dwoma dniami odpływu. Moja ocena jest taka, że w tym tygodniu najpierw będzie słabo, a potem stabilnie, główny zakres ruchu to 80 000–85 500 USD, jeśli 80 000 USD się utrzyma, w drugiej połowie tygodnia jest szansa na odbudowę; jeśli 80 000 USD zostanie przełamane, spadek może sięgnąć 78 000 USD. Dziś wieczorem nie spiesz się z obstawianiem dna, czy 82 000 USD odbije się, nie jest ważne, to, czy po otwarciu amerykańskiego rynku kapitałowego inwestorzy będą chcieli podtrzymać odbicie, zdecyduje, czy to cofnięcie jest konsolidacją, czy początkiem głębszej korekty.

Dlaczego ustalanie sobie „ile trzeba zarobić miesięcznie” prowadzi raczej do strat? Kiedy zaczynałem handel, też lubiłem wyznaczać cele: zarobić 10% w tym miesiącu, codziennie co najmniej kilkaset U. Brzmi to jak samodyscyplina, ale w rzeczywistości wymagałem od rynku, by płacił mi według mojego rachunku. Gdy rynek był korzystny, cel szybko się realizował i człowiek myślał, że może zarobić jeszcze więcej; gdy sytuacja była gorsza, by nadrobić zaległości, obniżał standardy. Początkowo czekałem na potwierdzenie wybicia, potem widząc jedną świecę wzrostową, zaczynałem kupować; początkowo handlowałem tylko BTC, a na końcu nawet na mało znanych altcoinach brałem lewar, a decyzje handlowe nie zależały od pojawienia się okazji, lecz od tego, ile brakuje do celu na koniec miesiąca. Najbardziej typowy mój przypadek to na początku miesiąca, gdy zarobiłem 8%, a do celu brakowało 2%. Aby dopełnić tę kwotę, wykonałem kilka krótkoterminowych transakcji, których nie powinienem był robić, i ostatecznie nie tylko nie osiągnąłem celu, ale straciłem cały wcześniejszy zysk. Wyniki handlu są z natury nierówne. Niektóre miesiące obfitują w okazje, inne najlepszą strategią jest pozostanie poza rynkiem; można ustalić limit strat, dyscyplinę i liczbę analiz, ale trudno wymagać od rynku, by dostarczył określony zysk. Gdy zysk staje się zadaniem, każda świeca na wykresie zaczyna przypominać wezwanie do zapłaty. Pamiętaj: w handlu możesz kontrolować ryzyko, pozycję i wykonanie, ale nie możesz kontrolować, kiedy rynek da pieniądze; forsowne gonienie za celem zysku to w istocie uzupełnianie kapitału własnym niepokojem.

Weekendowa sytuacja jest bardzo nudna, zmienność jest mała, z perspektywy struktury 4-godzinnej $BTC rzeczywiście wykazuje oznaki gromadzenia sił do wzrostu, ale nie można jeszcze potwierdzić, że rozpoczęła się nowa fala wzrostowa. Niskie poziomy są stopniowo podnoszone, cena ponownie znajduje się powyżej krótkoterminowej średniej kroczącej i tworzy mały trójkąt wzrostowy, wolumen pozycji jest niski, a wskaźnik finansowania kapitału jest umiarkowany, co wskazuje, że rynek tymczasowo nie jest wyraźnie przeciążony dźwignią. ETF od siedmiu dni z rzędu notuje napływ netto, a wsparcie ze strony rynku spot nadal trwa. Obecnie jest tylko jeden problem: wolumen obrotu jeszcze nie wzrósł. Chociaż byki mają przewagę, cena, wolumen i rynek zewnętrzny nie tworzą jeszcze rezonansu. Po otwarciu amerykańskiego rynku akcji jutro kierunek może być bardziej jasny. Jeśli Nasdaq się umocni, a rentowność obligacji skarbowych USA pozostanie stabilna, BTC z wolumenem utrzyma się powyżej 85 500 USD, najpierw cel to 87 400 USD, a po przebiciu kolejny to 89 000 USD. Jeśli wzrost będzie bez wolumenu lub akcje technologiczne ponownie osłabną, BTC może najpierw oczyścić płynność w okolicach 83 000 USD, a jeśli ten poziom zostanie przełamany, spadek może sięgnąć 81 000–82 000 USD. Krótko- i średnioterminowo nastawienie jest bycze, ale 85 500 USD to linia startu, a przed jej przebiciem będzie to tylko konsolidacja; dopiero przebicie z wolumenem będzie oznaczało rozpoczęcie ruchu.

W weekend cena utrzymywała się na boku, z niskim wolumenem, czekając tylko na wskazówkę z amerykańskiego rynku akcji w poniedziałek. Po wzroście do 87,4 tys. i spadku, cena pozostaje zamknięta w przedziale od 83 tys. do 85 tys., RSI wrócił do 50, KDJ jest na poziomie neutralnym, MACD skraca słupki niedźwiedzie, co wskazuje na osłabienie siły wzrostu i ograniczoną aktywną sprzedaż. Obecnie nie ma ani przygotowań do wybicia, ani zmiany trendu na spadkowy, lecz trwa oczekiwanie obu stron na nowy sygnał wyceny. ETF odnotowuje siedem dni z rzędu napływu netto, co dowodzi, że instytucje nadal kupują; jednak dzienny napływ spadł do około 134 mln USD, co tylko podtrzymuje cenę, ale na razie nie pozwala na wybicie. W ciągu najbliższych dwóch dni prawdopodobnie będzie kontynuowana konsolidacja, a prawdziwy wybór kierunku nastąpi po otwarciu amerykańskiego rynku w poniedziałek: jeśli cena utrzyma się powyżej 85 tys. i wzrośnie wolumen, najpierw zobaczymy 86 tys., a potem spróbujemy 87,4 tys.; jeśli spadnie poniżej 83 tys., nastąpi test wsparcia na poziomie 81,5 tys. do 82 tys. Moja ocena: krótkoterminowo lekko na plus, ale bez przebicia 86 tys. każdy wzrost to tylko odbicie w zakresie, w poniedziałek kluczowo obserwować Nasdaq i rentowność obligacji USA, kto pierwszy przełamie równowagę, tam pójdzie BTC.

Ostatnio rynek jest całkiem dobry, BTC wzrósł w krótkim czasie o ponad 40%, teraz jest na poziomie 84 000, rośnie i będzie dalej rosnąć, wiele osób już widzi 95 000! Kiedy dopiero wchodziłem w świat kryptowalut, zawsze myślałem, że na rynku byka trzeba mieć odwagę. BTC rośnie, altcoiny nadrabiają, w grupie codziennie ktoś podwaja swoje środki, jeśli wtedy nie zainwestujesz mocno, to czyż nie marnujesz okazji? Później zrozumiałem, że im więcej osób rozumie rynek, tym gorsze są szanse. Wcześniej na jednym cyklu rynku zarobiłem sporo na początku, konto znacznie wzrosło, ale i tak uważałem, że zysk jest za mały. Nie odważałem się kupować na niskim poziomie na początku, czekałem na potwierdzenie trendu i gdy emocje były najwyższe, zacząłem zwiększać dźwignię i gonić małe monety, cel zmienił się z 30% zysku na konieczność podwojenia, a gdy rynek miał normalną korektę, straciłem ponad połowę zysków z kilku poprzednich miesięcy. Na początku rynku cena jest niska, rozbieżności duże, a osoby gotowe podjąć niepewność zgarniają wysokie stawki; pod koniec rynku wiadomości są lepsze, konsensus silniejszy, ale koszty wejścia wyższe. Wtedy ryzyko wydaje się najmniejsze, ale faktycznie nowe zakupy maleją, a każde rozczarowanie może wywołać masową wyprzedaż. Dlatego im rynek jest gorętszy, tym bardziej skupiam się nie na tym, ile jeszcze może wzrosnąć, ale ile jestem gotów oddać, jeśli nagle nastąpi spadek, odpowiednio zmniejszając pozycje, realizując zyski i obniżając dźwignię, to nie jest pesymizm, lecz nie pozwalanie chciwości zniweczyć trafnych decyzji. Pamiętaj: im lepszy rynek, tym łatwiej zarobić, ale trudniej utrzymać zyski; prawdziwa dojrzała strategia na rynku byka to nie zjadać każdej fali wzrostu, lecz nie tracić wszystkiego, co się wcześniej zarobiło, gdy jest się najbardziej podekscytowanym.

BTC po wzroście do 87 400 USD spada: korekta czy nieudane wybicie? Trend dzienny nadal jest byczy, na wykresie 4-godzinnym trwa test wsparcia, presja wokół 88 000 USD jest duża, ale na razie nie można stwierdzić, że cała fala odbicia się zakończyła. Ten wzrost był napędzany zarówno zakupami ETF na rynku spot, jak i stop lossami krótkich pozycji, to nie jest zwykły szpilka na kontraktach. Podczas spadku wolumen pozycji wyraźnie się zmniejszył, a wskaźnik finansowania chwilowo stał się ujemny, co oznacza, że dźwignia byków na wysokich poziomach jest likwidowana. Mimo korekty cena, ETF nadal notuje napływ netto, a saldo na giełdzie nie wzrosło znacząco. Obecnie wygląda to bardziej na realizację zysków i rotację na wysokich poziomach, a nie na masowe wycofywanie się instytucji. Technicznie na wykresie dziennym cena nadal znajduje się powyżej krótkoterminowej średniej, struktura wzrostowa nie została naruszona, jednak na wykresie 4-godzinnym szczyty zaczynają się obniżać, a wolumen nie rośnie, co oznacza, że byki przeszły z ofensywy do obrony. W najbliższym czasie kluczowe będą trzy strefy: 83 000-84 000 USD to pierwsze wsparcie, jeśli zostanie utrzymane, jest szansa na odbicie do 86 000 USD i ponowną próbę ataku na 87 400-88 000 USD. 80 000-82 000 USD to linia życia tego wybicia, jeśli korekta nie przebije tego poziomu, to normalna konsolidacja; jeśli jednak spadnie poniżej i nie uda się wrócić powyżej, rynek przejdzie w słabszą fazę konsolidacji. Tylko zdecydowane wybicie i utrzymanie powyżej 88 000 USD otworzy przestrzeń do 90 000-92 000 USD. W najbliższych dniach skłaniam się ku scenariuszowi najpierw konsolidacji, a potem wyboru kierunku, z obroną pozycji na poziomie 82 000 USD. Jeśli przegapisz wejście, poczekaj na potwierdzenie korekty. Kierunek jest byczy, ale to nie znaczy, że każdy poziom jest wart kupna.