Orbit Post Sitemap
Напоминание для тех, кто смотрит только на отчёты по акциям чипмейкеров: настоящий сигнал поворота часто исходит от покупателей.
The Information сообщает, что Microsoft снизила расходы на дата-центры из-за задержек поставок от облачного провайдера IREN. Эта новость весит больше, чем десять отчётов от продавцов.
В прошлом году всю цепочку занимали продавцы, кричавшие о дефиците, росте цен и заказах, отложенных до послезавтра; теперь впервые один из крупнейших покупателей начал сокращать расходы. Capex — это не вечный двигатель, решения принимают несколько человек на самом верху, которые подписывают чеки, и когда они хмурятся, все подрядчики по хранению, чипам и контрактному производству начинают дрожать.
Не спешите скупать полупроводники, сначала посмотрите, готовы ли те, кто тратит деньги, продолжать подписывать документы. $BTC
900 долларов. Вчера в 23 часа на часовом свечном графике был резкий рост до 81200, затем откат до 80299, верхняя тень составила 900.
Объем по этой свече составил 1749 монет — это максимальный часовой объем за последние 24 часа, предыдущий был 785. Деньги действительно заходили, но цена не удержалась.
Следующие шесть свечей: 685, 371, 270, 317, 212, 74. Постепенное снижение. Сейчас в этой свече осталось чуть больше 70 монет — самый тихий час за сегодня.
С другой стороны тоже был резкий прокол. Вчера в 11 утра цена упала до 75734.5, нижняя тень 434, объем 934 монеты.
Сверху и снизу были проколы: снизу 75734, сверху 81200. Между этими двумя цифрами более 5400 долларов — это зона вакуума.
Майнеры продолжают продавать. Hut 8 сделал две сделки на 3102 монеты, выручил 250 миллионов; Riot говорит, что почти все новые добытые монеты продаются. Все продажи происходят около 80 тысяч, цена не падает — значит, кто-то покупает. Кто именно — я не вижу, смотрю только на график.
Мое мнение: свеча с верхней тенью 900 — это не вершина и не сигнал для входа. В ситуации с проколами сверху и снизу я не торгую в диапазоне этих 800 долларов — нет объема и направления, входить значит просто платить комиссию.
#美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 Туман выборов рассеялся, крипторынок встречает V-образное восстановление
С прояснением результатов промежуточных выборов в США в среду криптовалютный рынок продемонстрировал сильный отскок. $BTC сначала упал ниже 76 000 долларов, затем резко вырос примерно на 3000 долларов, вновь преодолев отметку в 80 000 долларов; $ETH синхронно пробил 2400 долларов, за 24 часа подорожав более чем на 6%.
Основным драйвером этого отскока стала не сама избирательная кампания, а устранение неопределённости. Полное доминирование демократов в обеих палатах Конгресса вызвало опасения на рынке по поводу возможных препятствий для дружественной к криптовалютам политики, что привело к падению биткоина. Однако с установлением результатов логика «все плохие новости уже учтены» быстро взяла верх: разделение исполнительной и законодательной власти между разными партиями снижает вероятность резких политических изменений, а сильный отскок трёх основных индексов американского фондового рынка повысил склонность к риску, что привело к новому притоку средств в криптоактивы.
Тем не менее, фундамент отскока пока неустойчив. Аналитики отмечают, что текущее восстановление в большей степени опирается на покупки деривативов и пассивное принятие позиций, в то время как активный спрос на спотовом рынке остаётся недостаточным. Биткоин сталкивается с ключевым сопротивлением около 82 000 долларов, а эфир — на уровне 2400 долларов. Возвращение к 80 000 и закрепление выше 2400 — это первый шаг к восстановлению настроений; ключевым же фактором, определяющим, насколько далеко зайдёт этот отскок, станет способность превратить «цену неопределённости» в устойчивый спотовый спрос.В статистике ликвидаций за 24 часа наблюдается явное расхождение в структуре ликвидаций BTC, ETH и SOL: ликвидации коротких позиций BTC и ETH выше, тогда как у SOL преимущество у ликвидаций длинных позиций. Общая ликвидация BTC составила 410 млн U, что составляет 40,7%; ликвидация длинных позиций — 99,404 млн U, коротких — 310 млн U. Общая ликвидация ETH — 240 млн U, 24,47%; длинных позиций — 110 млн U, коротких — 130 млн U. Общая ликвидация SOL — 30,6477 млн U, 3,06%; длинных позиций — 16,2447 млн U, коротких — 14,4031 млн U. 💡 Мое мнение. Эти данные больше похожи на концентрированную ликвидацию в процессе смены направления. Значительные потери по коротким позициям BTC и ETH указывают, что в ходе попыток роста именно накопленные сверху короткие позиции первыми испытали давление; более высокая ликвидация длинных позиций SOL говорит о том, что структура краткосрочных участников SOL не полностью следует за общим рынком. Однако преимущество ликвидаций коротких позиций отражает только результаты за последние 24 часа и не гарантирует дальнейший устойчивый рост. В оригинале упоминается также зона концентрации длинных позиций снизу, и если цена продолжит колебаться, рынок может оставаться в фазе волатильного сжатия между быками и медведями. В дальнейшем стоит внимательно наблюдать за поддержкой после ликвидаций и за тем, сохранится ли преимущество ликвидаций коротких позиций у BTC и ETH. Что для вас важнее: продолжение ликвидаций коротких позиций на рынке или сигнал дивергенции, вызванный более высокой ликвидацией длинных позиций SOL? $BTC $ETH $SOLСинхронные данные по дневным потокам капитала показывают, что по трем активам BTC, ETH и SOL наблюдается чистый приток капитала в течение всего дня, но поведение рынка заметно различается, капитал приходит, а темпы роста совершенно разные.
Состояние капитала:
$BTC: чистый дневной приток 537,91 BTC, крупные сделки являются основной покупательной силой, капитал склоняется к более надежному биткоину, отскок более устойчив.
$ETH: чистый дневной приток 4076,36 ETH, капитал немного возвращается, но реакция рынка спокойная, сила роста слабая.
$SOL: чистый дневной приток 161 100 SOL, самый крупный объем притока, но цена наоборот снижается, после прихода капитала давление продаж не прекращается, типичная ситуация "капитал входит, рынок шлифуется".
Интересный момент: капитал входит, но реакция рынка совершенно разная, не всегда деньги сразу ведут к росту.
Такая структура легко приводит к частым колебаниям плавающих позиций, не стоит гнаться за ростом, лучше терпеливо ждать сигнала о начале активных действий капитала.
Это только личная запись данных для анализа, не является инвестиционной рекомендацией
#美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 AI в этот раз следует следить не за колебаниями акций чипов, а за цепочкой финансирования. Сегодня вечером новость: Goldman Sachs и Apollo ищут людей на Уолл-стрит, чтобы продать долю финансирования чипов SpaceX примерно на 40 миллиардов долларов. Обратите внимание, это самый надежный актив в этом раунде, даже андеррайтеры начали продавать свои доли.
Я всегда говорил, что в этом падении пострадали не прибыли, а оценки и цепочка финансирования, это «серый носорог», а не «черный лебедь». Пока деньги продолжают перетекать, все выглядит хорошо; но когда лидеры начнут сокращать позиции, история действительно начнет разваливаться.
$BTC рассматривается как рискованный актив и тоже падает, это одна и та же основа. Все мои короткие позиции я не трогал.После промежуточных выборов в США сформировилась ситуация разделения власти в Конгрессе, BTC в течение дня вырос с 75,8 тыс. долларов до 78,4 тыс. долларов, фьючерсы на Nasdaq также синхронно выросли. Считается, что контроль Демократической партии над Конгрессом приведет к тупику в вопросе ослабления регулирования, например, закона Clarity Act; текущая цена BTC больше зависит от макроэкономической ликвидности доллара. Имплайд волатильность опционов на основные сроки выросла примерно на 1 процентный пункт, рынок опционов по-прежнему сохраняет пессимистичные ожидания значительных ценовых колебаний до конца года. #交易之声：你的经验值得被听到 $BTC $BTC Не стоит считать ETF универсальным ключом. Вход капитала не равен постоянным покупкам, там есть и портфельные инвестиции, и краткосрочные арбитражные сделки, при малейшей разнице или колебаниях они уходят, поэтому приток средств естественно прерывистый. На рынке одновременно присутствуют институциональные покупки на понижение и сокращение позиций крупных игроков при отскоке, при достижении зоны зажатия сверху возникает давление продаж; снизу есть поддержка, но быки испытывают дефицит постоянного прироста. В итоге происходит постоянное колебание в диапазоне, при попытках догнать рост легко попасть на откат, а попытки поймать дно могут привести к срабатыванию стоп-лоссов.
По сути, это борьба за существующий капитал, внебиржевые средства явно не проявляют желания входить. Как только Nasdaq или доходность американских облигаций меняются, риск-предпочтения меняются, и средства ETF тоже начинают то входить, то выходить. Поэтому сейчас самое опасное — принимать колебания за тренд и преждевременно ставить на односторонний прорыв. По-настоящему стоит ждать два подтверждения: непрерывный чистый приток ETF с увеличением объема и закреплением выше уровня сопротивления, либо полное пробитие поддержки с последующим следованием за трендом. До подтверждения лучше держать небольшие позиции и наблюдать, чем бездумно открывать сделки. $ETH $SOL #CircleQ3营收超预期，USDC链上交易量增长49% Наблюдаем за «арендой шортов» от крупного игрока 📉(￣▽￣)ノ
У этого крупного игрока последняя позиция по бессрочным контрактам очень четкая: портфель полностью в шортах, раскрытая номинальная общая позиция около 170 млн U, одновременно удерживает позиции и получает финансирование, общая плавающая прибыль около 2,7 млн U, сумма финансирования более 430 тыс. U, типичный стиль «аренды шортов» (๑•̀ㅂ•́)و✧.
Если разобрать подробнее, становится еще интереснее: шорт по BTC с плечом 25X, стоимость позиции около 110 млн U, открытие позиции на 79 888 U, плавающая прибыль около 2,7559 млн U, финансирование +418 300 U, цена ликвидации 92 547,65 U; шорт по ETH с плечом 25X, позиция около 8,1476 млн U, открытие на 2 258,74 U, но с плавающим убытком около 136 тыс. U, финансирование всего +5 411,74 U, цена ликвидации 8 052,55 U; шорт по SOL с плечом 20X, позиция около 3,5831 млн U, открытие на 95,9647 U, плавающая прибыль около 83,6 тыс. U, финансирование +10 200 U, цена ликвидации 625,44 U.
Особенность — диверсификация прибыли: BTC и SOL приносят плавающую прибыль, ETH временно отстает; но финансирование продолжает поступать мелкими суммами 💰. Однако при высоком плече на всю позицию, совместном использовании маржи и взаимосвязанных позициях, смотреть только на цену ликвидации может создать ложное ощущение «безопасности» ⚠️. Аренда шортов очень привлекательна, но при изменении направления рынка проверяется толщина маржи. Наблюдать можно, но копировать стратегии нужно осторожно (｡•́︿•̀｡)
$BTC $ETH $SOL #Отчет о прибылях Circle на подходе, может ли рост стейблкоинов приносить доход? Согласно опубликованному сообщению, один крупный игрок одновременно держит короткие позиции по BTC, ETH и SOL, при этом использует полное кредитное плечо. Размер позиций очень большой, на счету наблюдаются как нереализованные убытки, так и доходы от финансирования, что создает явный контраст. Короткая позиция по BTC с плечом 5X, объем -2327.43 BTC, стоимость позиции 190 млн U, цена открытия $76398.7, нереализованная прибыль/убыток -8.9519 млн U, доход от финансирования +3.6261 млн U. Залог составляет 37.353 млн U, цена ликвидации $137514.07. Короткая позиция по ETH также с плечом 5X, объем -87,500 ETH, стоимость позиции 210 млн U, цена открытия $2322.71, нереализованная прибыль/убыток -8.8535 млн U, доход от финансирования +4.627 млн U. Залог 42.4178 млн U, цена ликвидации $3934.94. SOL использует 7X полное кредитное плечо для короткой позиции, объем -684,800 SOL, стоимость позиции 64.9868 млн U, цена открытия $94.3346, нереализованная прибыль/убыток -386,400 U, доход от финансирования +3.9816 млн U. Залог 9.2838 млн U, цена ликвидации $285.08. 💡 Мое мнение. В этой группе данных стоит обращать внимание на структуру, а не просто на «медвежьи настроения крупного игрока». Доходы от финансирования BTC и ETH пока не покрывают их нереализованные убытки.Деньги Binance возвращаются, но за семь дней баланс всё ещё отрицательный
Краткосрочный приток — это остановка кровотечения, а долгосрочная дыра ещё не закрыта. Генеральный директор говорит: «Каждый час депозитов больше, чем снятий», — это стоит воспринимать с осторожностью, на самом деле надёжнее смотреть на недельные данные. Самое страшное в случае взлома — это паника и массовое снятие средств, сейчас, хотя объёмы снятий велики, порядок ещё сохраняется, но восстановление доверия идёт медленнее, чем данных.Фиксированный доход на блокчейне больше не ограничивается только «государственными облигациями + денежными фондами». 4 ноября британская управляющая компания Schroders, управляющая активами примерно на 1,1 трлн долларов, через платформу токенизации Centrifuge перевела свою стратегию облигаций развивающихся рынков на Solana — это первый продукт Schroders, запущенный на Solana. Структуру продукта нужно понимать так: инвесторы получают не сам фонд Schroders, а токенизированные доли фонда-«фидера» для профессиональных инвесторов, зарегистрированного на BVI, токен называется SISF, его стоимость следует за базовым люксембургским UCITS-фондом «Schroder ISF Emerging Market Bond». В основе лежат государственные, институциональные и корпоративные облигации развивающихся рынков, включая долларовые и местные валюты. Покупка и выкуп осуществляются в стейблкоинах, доступ только для профессиональных инвесторов вне США, розничные инвесторы не могут купить. Почему это важно: ранее институциональные токенизированные продукты в основном были связаны с наличными и краткосрочными американскими облигациями, с низким уровнем риска и доходности. Доходность облигаций развивающихся рынков зависит от кредитного риска, валютных курсов и экономики стран, волатильность и риски выше, что также означает больше возможностей для обеспечения, хранилищ и структурированных продуктов на блокчейне. По данным Centrifuge, токенизированные активы на платформе превышают 750 млн долларов; в августе Schroders уже получил одобрение в Ирландии на токенизированный долларовый денежный фонд. Что дальше: будет ли SISF принят DeFi-протоколами в качестве залога, будет ли ликвидность на вторичном рынке и последуют ли другие крупные управляющие компании.Самым уязвимым звеном никогда не был сам BTC, а те люди в кредитной структуре, которых ведут эмоции. Когда обрушивается эта цепочка плохих новостей, кто же на самом деле подвергается ликвидации? Вчера вечером, наблюдая за рынком, когда BTC несколько раз пытался удержаться около 76000, моя первая реакция была не паника, а проверка данных по деривативам. Binance только что пережил крупный кризис, американские промежуточные выборы снова вносят хаос, спотовый ETF продолжает испытывать отток средств, технологические акции падают вместе с ним, плохие новости словно по расписанию идут одна за другой. На первый взгляд, давление на цену создают новости, но на самом деле рынок торгует переоценкой кредитных позиций. Ставка финансирования бессрочных контрактов стала отрицательной, объем открытых позиций растет, несмотря на падение цены, что говорит о том, что кто-то покупает на дне с кредитным плечом, а кто-то упорно держит длинные позиции. В такой структуре самое страшное — не очередное падение, а боковое движение, которое изматывает высоко кредитных быков временем и затратами. С другой стороны, когда плохие новости исчерпаны, чем же медведи могут оправдать дальнейшее давление? 70000 — не железное дно, в этом я реалист. Но интерес BTC в том, что каждые несколько лет кто-то объявляет о его обнулении, а он живет дольше всех. У меня лично 1.7307 BTC, до цели в 3 монеты еще далеко, но я продолжаю инвестировать по утрам в три часа. Когда растет — радуюсь, когда падает — зарабатываю вне рынка, чтобы продолжать докупать. У тех, кто копит монеты, терпения не занимать. Но здесь важно различать: терпение у тех, кто копит спот, и терпение у тех, кто держит кредитные позиции — это совершенно разные вещи. В этом падении настоящая опасность — для последних. Отрицательная ставка финансирования часто означает, что медведи платят за удержание позиций, и как только цена стабилизируетсяДанные по займам криптовалюты — самый честный индикатор настроений: займы на $BTC у быков почти в 20 раз превышают займы у медведей, на $ETH — почти в 10 раз, на $SOL тоже наблюдается сильное давление. Когда все массово делают ставку на рост, риск ликвидаций становится самым большим препятствием — сначала дождитесь очистки кредитного плеча, а потом уже говорите о $82,600.Все ждали, что США дадут криптовалюте чёткое определение, но получили вот это: Скарамуччи сказал, что единственная причина провала закона CLARITY — в том, что Трамп сам выпустил мем-монету.
Дело не в спорных пунктах или недостатке голосов, а в том, что у президента есть монеты.
Если представить это на примере жилого комплекса, станет понятно. Председатель совета сначала занимает три парковочных места, а потом предлагает всем голосовать за правила парковки. Какая бы справедливость ни была прописана, вы всё равно не поверите.
Поэтому настоящая цена $TRUMP не на графике K-линий. Он превратил слова «крипто-дружелюбный» из плюса в козырь против.
$BTC по-прежнему колеблется, но с политикой пока стоит повременить с этим заявлением.Гособлигации США укрепляются, ожидания фискального ужесточения пересматриваются
Контроль Демократической партией Конгресса означает сокращение законодательного пространства для Трампа по расширению дефицита, что снижает давление на федеральное заимствование. Гособлигации США растут по всем фронтам, доходность снижается. Для рынка гособлигаций объемом 40 триллионов долларов это явный положительный сигнал. Однако некоторые предупреждают, что логика, благоприятствующая тупиковой ситуации, при текущем уровне доходности может не сработать, поскольку при слишком высоких затратах на финансирование сам бюджетный тупик является риском.$TRUMP Негатив: Демократы захватили обе палаты Конгресса, TRUMP за день упал на 18%, вылетев из топ-100 по рыночной капитализации
Самый большой риск — это изменение политических ожиданий, при одновременной победе демократов в обеих палатах Конгресса продвижение криптоагенды Трампа в следующие два года станет сложнее, а криптобизнес семьи может столкнуться с усиленной проверкой
TRUMP сейчас торгуется по 1,289 доллара, за 24 часа упал на 18,4%, минимум 1,218, объем торгов около 32 млн долларов, уже вылетел из топ-100 по капитализации
В тот же день BTC вырос на 3%, ETH на 5,8%, TRUMP же упал, WLFI снизился примерно на 5%, акции Trump Media & Technology Group упали на 17%, обновив исторический минимум
Покупательский спрос на такие монеты в основном поддерживается политическими настроениями, при их изменении отсутствует другая поддержка, дальнейшие новости о проверках криптопроектов семьи Трампа могут продолжить давление на цену.
#美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 Причина провала одного из криптозаконопроектов была названа мем-монетой.
Прямая цитата Энтони Скарамуччи: единственная причина провала закона CLARITY — это то, что президент США Трамп выпустил свою мем-монету. Не из-за разногласий по формулировкам, не из-за недостатка голосов, а из-за одной монеты.
Закон CLARITY должен был решить, кто контролирует криптоактивы и как их классифицировать, отрасль ждала этого много лет. Он застопорился не из-за технических разногласий, а потому что у инициаторов закона были собственные позиции в монетах. Когда законодатели одновременно являются держателями монет, закон становится не только правилом, но и схемой распределения выгод. Другие депутаты не потому что не понимают положения, а потому что боятся голосовать за судью с личной заинтересованностью.
Это также объясняет, почему политические монеты вроде $TRUMP наносят урон гораздо сильнее, чем просто колебания цен. Они превратили дружелюбие к крипте из плюса в козырь противников. С тех пор любой политик, желающий продвигать законодательство, должен сначала доказать: выпускал ли он монеты. Таким образом, окно для законов было закрыто изнутри.
Для $BTC и $ETH краткосрочное влияние не в цене, а в ожиданиях. Каналы ETF, институциональные вложения и другие отработанные пути не пострадают, но предположение о том, что США дадут четкие рамки для крипты, откладывается. Ставка на реализацию регулирования — это ставка на политическое доверие.
Остается вопрос: если признание отрасли законом, за которое боролись много лет, стоит того, что законодатели сами выпускают монеты, насколько ценно это признание?BitMine осталось менее 50 000 ETH до достижения 5% от общего предложения
Общий объем удерживаемых активов — 6,06 млн ETH, что составляет 4,9% от циркулирующего объема, компания заявляет, что "выполнила 99%". На прошлой неделе было куплено еще 8 573 монеты. При таком темпе менее чем за шесть недель можно достичь отметки в 5%. Заблокировано 5,22 млн монет, годовая награда примерно 358 млн. Такая стратегия концентрации активов — это палка о двух концах в долгосрочной перспективе.#Oklo核能供电布局距离商业化还有多远？ - Первая Aurora (Айдахо INL): цель — подключение к сети и продажа электроэнергии к концу 2027–2028 года, получение первого коммерческого дохода от электроэнергии, это её знаковая точка начала коммерциализации; она проходит по пилотной программе DOE, а не по стандартному полному лицензированию NRC, путь утверждения быстрее, но всё равно есть риск задержек (инвестиционные банки в целом считают, что перенос на 2029 год — более реалистичный сценарий)
- Изотопный бизнес (ранний доход): пилотный запуск в 2026 году, ожидается стабильный доход от продаж изотопов с 2027 года, это небольшой масштаб коммерциализации, не основная электроэнергетическая деятельность
- Крупный кластер Meta в Огайо (1,2 ГВт): первые блоки не раньше 2030 года, полный выход на 1,2 ГВт — к 2034 году, это уже масштабная коммерциализация
- Завод по переработке топлива в Оук-Ридже: цель запуска — 2030 год
Риски (очень важны для цены акций OKLO):
1. Ещё не получена стандартная комбинированная лицензия NRC; INL — это специальный пилотный проект, который нельзя просто так копировать для других площадок
2. Массовые поставки топлива HALEU с высоким содержанием низкообогащённого урана ожидаются только к 2029 году; первая установка будет работать на запасах топлива
3. Первая установка — это «первая в своём роде», в истории передовых быстрых реакторов почти все проекты задерживались; многие ядерные аналитики считают 2028 год оптимистичной целью$AKE
Одна монета упала на 33% за 24 часа, а ставка бессрочного контракта при этом отрицательная — минус 0,06%.
AKE 24 часа назад стоила 0,004, сейчас 0,00267. Минимум опустился до 0,00243, оттуда отскочила на 10%.
По логике после резкого падения шортисты должны были остановиться. Здесь наоборот: ставка минус 0,06%, шортисты платят лонгистам каждые восемь часов. Очередь на шорт длиннее, чем на лонг, и при этом они готовы платить.
Объем позиций всего 2,87 млн долларов, а за 24 часа оборот в долларах превышает 70 млн, что в 25 раз больше. В этом пуле не задерживаются — заходят, делают один выстрел и уходят.
В тонком рынке скопилась группа шортистов, которые платят, и легко может появиться резкий рост на 30%. Я не беру позицию и не могу предсказать, когда это случится.
Я слежу за ставкой. В день, когда отрицательная ставка станет положительной, платящие шортисты уйдут, и история закончится. В прошлый раз я сказал это на три дня раньше.
#美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 Полный набор коротких позиций крупного кита: убытки по позициям покрываются финансированием
Мониторинг показывает, что один крупный кит создал в рынке бессрочных контрактов полностью покрывающий короткий портфель по BTC, ETH и SOL с общей номинальной позицией около 660 миллионов долларов. Три короткие позиции демонстрируют явное расхождение в прибыли и убытках: убыток по короткой позиции BTC составляет 3,62 миллиона долларов, но доход от финансирования — 3,59 миллиона долларов, почти вровень; прибыль по короткой позиции ETH — 2,35 миллиона долларов, доход от финансирования — 4,56 миллиона долларов; прибыль по короткой позиции SOL — 346 тысяч долларов, доход от финансирования — 3,96 миллиона долларов. Совокупный доход от финансирования по трем позициям составляет около 12,12 миллиона долларов, что не только покрывает общий убыток, но и приносит положительный вклад.
Портфель использует режим полной маржи, с кредитным плечом 5x для BTC и ETH, и 7x для SOL. Средняя цена открытия позиции BTC — 76383 долларов, цена ликвидации — 137256 долларов; средняя цена открытия ETH — 2322,71 долларов, цена ликвидации — 3793,19 долларов; средняя цена открытия SOL — 94,33 долларов, цена ликвидации — 292,81 долларов. В целом, кит не полагается на краткосрочное падение для получения прибыли, а зарабатывает на финансировании, удерживая длинные короткие позиции, меняя время на пространство. Основной риск заключается в связанной марже и возможности срабатывания цены ликвидации при экстремальных рыночных условиях.
$BTC $ETH $SOL Ончейн: связанный с BlackRock адрес перевел на Coinbase Prime около 7244 BTC и около 63,600 ETH, что в сумме составляет примерно 702 миллиона долларов.
Такие крупные перемещения часто называют «репетицией слива», но Coinbase Prime сам по себе является каналом кастодиального хранения/исполнения для продуктов типа IBIT — создание, выкуп, ребалансировка и ежедневное управление хранятся по одной линии. Перевод ≠ продажа.
Сложим публичные денежные потоки: 3 ноября спотовый BTC ETF все еще показывает чистый отток около 116 миллионов, но значительно сократился по сравнению с предыдущими двумя днями; ETH ETF продолжает отток. Переезд крупных игроков и выкуп фондов не стоит смешивать в одну линию.
(Мониторинг ончейн + пересказ СМИ, средняя уверенность)
Что вы будете отслеживать сначала — следующую ончейн транзакцию или дождетесь ежедневного отчета ETF?
$BTC $ETH «Фейерверк в вакууме ликвидности»: кто платит за час безумия? 🔥📉 📈 Срез данных: рост — это результат, снижение объема — ответ BTC в течение дня достигал 80,141.7, суточный рост превысил 3,6%; ETH синхронно пробил 2,400, максимум достиг 2,450.79, дневной рост приблизился к 6%; SOL подскочил до 98.16, затем быстро потерял скорость. 15-минутный свечной график дал другую информацию: импульс с ростом объема длился очень короткое время, затем объем быстро упал, цена начала медленно снижаться с очень пологим наклоном. Текущие цены: BTC 80,067, ETH 2,415, SOL 94.61 — тени от резкого роста еще видны, но покупатели, поднимающие цену, уже отсутствуют. 📉 Макроусловия: если ADP — это закуска, то пятничный отчет по занятости — основное блюдо 4 ноября опубликованы данные по занятости ADP в США за октябрь — 86 тысяч, выше ожиданий рынка в 69 тысяч. Если данные по занятости продолжат быть сильными, стоимость сохранения жесткой позиции ФРС в декабре снизится; текущая вероятность повышения ставки в декабре на рынке приближается к 80%. Для активов с нулевой доходностью/высокой дюрацией это неблагоприятный путь процентных ставок. Ядро PCE остается на уровне 3,1%, инфляция не дает сигналов к развороту. Если пятничный отчет по занятости снова превзойдет ожидания, вероятность пробоя вниз в текущей структуре «рост — консолидация» будет выше, чем пробоя вверх. 💰 Средства ETF: опора покупок отступает, а не BTC упал ниже 76 000, а затем снова поднялся до 80 000, почему медведи за ночь потерпели поражение?
Вчерашняя ситуация на рынке, возможно, была самой неприятной не для тех, кто покупал на дне, а для тех, кто только что открыл короткие позиции около 76 000 долларов.
Когда BTC быстро пробил ключевую поддержку, настроение на рынке было почти однозначно негативным. Результаты выборов, опасения по поводу регулирования, отток средств из ETF — всё это давило на рынок, и многие, увидев пробой, поспешили открыть короткие позиции, но цена не продолжила падение, а наоборот быстро вернулась к 80 000 долларов.
Причина очень проста: предыдущее падение уже высвободило большое количество панических продаж, а около 76 000 долларов появились покупатели. Когда цена снова вернулась к ключевому уровню, новые короткие позиции пришлось закрывать с убытком, что привело к выкупу коротких позиций и дальнейшему росту цены, в итоге цена росла и стабилизировалась, а затем снова росла.
Но я считаю, что это скорее было вынуждающее закрытие коротких позиций, а не внезапный разворот рынка в бычью сторону. Макроэкономическое давление, отток средств из ETF и неопределённость регулирования никуда не исчезли, возврат к 80 000 долларов лишь говорит о том, что коротких позиций было слишком много в краткосрочной перспективе, но не доказывает, что давление сверху снято.
Этот раунд рынка снова напомнил мне: самая опасная стратегия после продолжительного падения — не обязательно покупка на дне, а открытие коротких позиций только после пробоя. Направление может быть верным, но если входить не в тот момент, рынок всё равно заставит вас уйти.#苹果Q4营收超预期，下季度毛利率指引承压 В ночь выборов падение было жестким, биткоин упал до 75,6 тыс., семинедельный минимум, все думали, что всё кончено. А что в итоге? Он не остался внизу, сразу отскочил и пробил 80 тыс., максимум достиг 81,1 тыс., сейчас около 80,5 тыс.; эфир еще сильнее — вырос более чем на 6%, до более 2430 долларов.
Почему такой быстрый отскок? Шорты были слишком сильно зажаты. Цена поднимается — шортисты вынуждены закрывать позиции, покупая обратно, чем больше покупают, тем выше рост: только за 1 час ликвидировано шортов на 378 млн долларов, за 24 часа общие ликвидации около 950 млн.
Но не стоит торопиться: из биткоин-ETF за три дня вышло 1,16 млрд долларов, деньги институционалов не вернулись, этот рост скорее вызван ликвидацией шортов, а не массовым входом новых средств.
В двух словах: если 80 тыс. удержится, можно говорить о настоящем восстановлении; если нет — падение будет быстрым. Это не инвестиционный совет.Сегодня утром на открытии рынка семь основных криптовалют снова коллективно покраснели: $BTC торгуется по 76,983 долларов, $ETH опустился до 2,266 долларов, $SOL вернулся к отметке около 92 долларов, а $OKB упал до 107,14 долларов. Резких обвалов нет, но и заметного отскока почти не видно — такой медленный и болезненный спад гораздо изматывающий, чем резкое падение. 😮💨 Настоящая проблема никогда не в том, что "деньги закончились", а в том, что покупатели потеряли волю к непрерывным атакам. Недавние данные Glassnode показывают, что на спотовом рынке $BTC все еще есть поддержка, но давление по контрактным плечам не было полностью снято; в сочетании с результатами промежуточных выборов в США, данными по занятости и ожиданиями макрополитики, выбор более осторожного подхода к капиталу почти неизбежен. Другими словами, рынок не был сбит вниз, а был "выждан". Здесь есть второй эффект, который легко упустить из виду: отсутствие позитивных новостей не означает, что цена автоматически будет боковой. Когда покупательская активность не может сформировать непрерывность, ценовой центр постепенно смещается вниз, и каждый небольшой отскок ошибочно принимается за "сигнал разворота". Сейчас самое опасное — не сама волатильность, а коллективное искажение восприятия — принятие технического восстановления за точку разворота тренда, а затем пассивное получение ударов в следующем раунде снижения. Настоящий сигнал для ожидания — это не внезапный большой бычий свечной паттерн, а синхронное улучшение объема торгов, движения капитала и настроений рынка. Если смотреть только на ценовой отскок, у $ETH и $SOL, возможно, больше потенциала, но пока плечи не очищены, любой рост лишен устойчивости; $Восемьдесят тысяч, биткоин действительно взлетел. Только что коснулся 81200, а потом сразу упал до 80173, тысяча с лишним долларов просто исчезла.
Самое интересное здесь не рост, а ставка финансирования. Утром она была всего 0.0087%, а к вечеру сразу вернулась к 0.01%. Это значит, что длинные позиции с кредитным плечом уже вошли, и чем больше людей, тем быстрее может начаться откат.
Сверху, в районе от 79000 до 81900, лежит более 20 тысяч монет, замороженных 29 октября. Сегодняшний рывок до 81200 как раз уперся в этот уровень и был отброшен назад — ничего удивительного.
Поэтому не стоит торопиться на отметке в восемьдесят тысяч. Давайте дождёмся устойчивого закрепления, а пока рост с последующим падением — это ловушка для быков. Если хотите действовать, подождите отката до 77900, иначе можно застрять на полпути.#ModernaQ3VaccineSales Резюме причин этого роста BTC!
Сильный прорыв BTC выше 81,000 не должен ограничиваться линейным мышлением «победа демократов — медвежий сигнал». Учитывая последние выборы и рыночные условия, этот рост на самом деле является результатом тройного логического резонанса:
Во-первых, все медвежьи факторы исчерпаны, и политическая неопределённость Meta выходит на европейский рынок облигаций, потребность технологического гиганта в финансировании продолжает расти
После выпуска облигаций на 15 миллиардов долларов Meta также начала финансирование на рынке еврооблигаций. Недавняя концентрация технологических гигантов на выпуске облигаций показывает, что конкуренция в области инфраструктуры ИИ расширилась от продуктов и технологий до глобальных рынков капитала.
Microsoft, Oracle, Alphabet и Meta нуждаются в долгосрочном финансировании для центров обработки данных, чипов и сетевой инфраструктуры. Диверсификация источников финансирования снижает зависимость от одного рынка, но также заставляет инвесторов больше обращать внимание на объем долгов.
Я считаю, что инвестиционный цикл в ИИ вошел в фазу конкуренции за структуру капитала. Тот, кто сможет получить средства по более низкой стоимости, вероятно, сохранит преимущество в строительстве вычислительных мощностей.
Для $ETH и $BTC глобальная финансовая среда влияет на риск-профиль, но это не означает, что с увеличением выпуска технологических облигаций криптоактивы обязательно будут расти.
#Meta再发债150亿美元，融资成本上升 #美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 #CircleQ3营收超预期，USDC链上交易量增长49% #索尼财报前瞻：游戏与音乐业务表现如何？ В области игр и аудио-видео Sony без сомнений занимает первое место в мире, PS5 Pro, вызванный GTA6, распродан по всему миру, но неизвестно, повлияют ли повышение ожиданий из-за последовательных отчетов с превышением прогнозов и рост цен на память из-за волны ИИ на прибыль бизнеса, доля которого в электронных изображениях приближается к половине.#ModernaQ3VaccineSales Глубокий анализ последней позиции Большого Брата Маджи в 80 миллионов:
Почему он шортит BTC на 78 000, но держится за HYPE??
Изучение позиций Большого Брата Маджи выявляет несколько очень интересных торговых логик, достойных глубокого размышления братьев:
1️⃣ Ловушка «перевернутой пирамиды» в масштабировании ETH
Внимательно посмотрите на график: у него всего около 3600 длинных контрактов на ETH 2269 (базовая позиция), но добавлено более 9800 длинных контрактов на 2427 Strategy по-прежнему покупает BTC, корпоративные казначейства не прекратили покупки полностью
Strategy раскрыла 2 ноября, что с 26 октября по 1 ноября увеличила позицию на 811 BTC, вложив около 65,5 млн долларов США, со средней ценой покупки около 80846 долларов. По состоянию на 1 ноября позиция достигла 849327 BTC.
Эти данные не совпадают с утверждениями на рынке о «исчезновении покупок корпоративных казначейств». Хотя объем этой покупки меньше, чем 1665 BTC за одну неделю в конце сентября, он выше, чем 267 и 250 BTC, раскрытых за две предыдущие недели.
Меня больше интересуют источники финансирования покупки, стоимость заимствований и денежные резервы компании, а не просто подсчет количества купленных монет. Покупки корпоративных казначейств — это долгосрочная стратегия, которая не обязательно сразу влияет на спотовую цену.
$BTC в дальнейшем будет зависеть от того, сформируют ли ETF и корпоративные казначейства совместный спрос. Разные покупатели действуют в разном ритме, нельзя считать действия одной компании отражением всего рынка.
#BTC现货ETF资金流出，企业财库增持放缓 #美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 #CircleQ3营收超预期，USDC链上交易量增长49% Хардфорк для возврата украденных активов — действительно редкая операция в публичных блокчейнах.
В сообществе Polygon появился предложение: провести хардфорк основной сети PoS, чтобы обнулить около 70,49 млн POL на адресах злоумышленников из черного списка и перевести их на указанный адрес для возврата. Из них около 23,86 млн связаны с Polymarket, около 46,63 млн — с Binance, что по курсу 0,0924 доллара на 29 октября составляет примерно 6,5 млн долларов, при этом общий объем предложения не изменится. Предложение планируется представить на собрании по управлению протоколом 5 ноября в 22:30, время активации блока и версия клиента пока не определены.
Оценка в целом позитивная, но риски управления также реальны. Плюсы — устранение давления продаж украденных токенов и демонстрация эффективности управления; минусы — создание прецедента «форка с изменением реестра», что может пересмотреть ценность сопротивления цензуре и децентрализованного доверия.
Сценарий 1: положительный отклик на собрании управления, продвижение версии клиента — позитивный настрой. Сценарий 2: отклонение предложения или раскол сообщества из-за форка — краткосрочные колебания настроений.
Что для вас важнее: эффективность возврата активов или цена создания прецедента форка с изменением реестра?
Источник: PANews现在更像博弈段，不是无脑追涨段。你感受到那种"钱在门口试探"的犹豫了吗？ 我盯了一眼中期选举计票阶段的结构，最强烈的感受是：市场不是没钱，是情绪先冲、真金白银还在挑位置。BTC 现货净流入1.366亿美元，合约反而流出7988万美元，这种组合很像"买真的、但不加杠杆"，说明风险偏好没坏，只是大家不想在这个节点把仓位压得太满。 ETH 是情绪最热的那一块：现货进8800万，合约进1.56亿，短线上涨弹性确实最大，交易者愿意用杠杆表达看多。但问题也在这里，合约远超现货，涨不上去就会变成很直接的调整，甚至制造假突破陷阱。我的理解是，ETH 现在被提前计价的不是"长期价值"，而是"事件后的情绪溢价"，所以节奏比方向更重要。 SOL 则有分歧：现货小幅进1125万，合约流出1201万。有人愿意拿现货，但短线杠杆在退，想买又不想背大仓，这种状态往往要等合约资金回流才会顺。它反映的是板块轮动里更谨慎的一层情绪，不是坏，只是还没形成共振。 偏多路径看，选举结果若带来风险偏好回升，BTC 的现货承接会先稳住指数，ETH 再放大弹性，SOL 后面补节奏。偏空风险是，合约头寸一旦拥挤，事件落地后容易出现"卖Кража на 6,3 миллиарда долларов на Binance действительно заставляет задуматься о надежности безопасности "крупнейшей биржи". Один инженер на официальной платформе поиска работы попал в ловушку поддельного HR и поддельного CEO, скачав "рабочую кодовую базу" с нулевым днем, что позволило обойти защиту терминала. Но полностью обвинять в этом инженера из-за "низкого уровня безопасности сознания" — значит слишком упрощать проблему.
Это не единичный случай фишинга. Еще в июне другой инженер пострадал из-за скачивания измененного инструмента разработки, и тогда злоумышленники уже изучили карту сотрудников команды кошелька. Фальшивое собеседование в сентябре было точечным, а в октябре с помощью внутреннего AI-инструмента злоумышленники получили контроль над компьютерами трех инженеров, в итоге украли учетные данные для развертывания, обошли обычный процесс вывода средств и напрямую использовали сервис подписания кошелька для проведения транзакций. У злоумышленников были настоящие учетные данные для каждого доступа, и каждый запрос на подпись сопровождался легитимной идентификацией.
Настоящая тревога здесь в том, что права одного разработчика достаточно, чтобы за несколько часов вывести из горячего кошелька десятки миллиардов долларов, а изоляция между сервисом подписания и процессом вывода средств фактически отсутствует. Это не просто человеческая ошибка, а система, которая возлагает слишком много доверия на "законность учетных данных". Позже CZ признал, что отрасль вкладывает в безопасность далеко недостаточно.
Binance обещает полное возмещение, 98% активов уже возвращены — это минимальный уровень ответственности для крупной биржи. Но смысл риск-менеджмента не в том, чтобы компенсировать ущерб после инцидента, а в том, чтобы остановить подозрительную транзакцию еще на этапе ее возникновения. Безопасность крупнейшей биржи — это всегда не только дело Binance.Золото сегодня гораздо сильнее биткоина. PAXG дошёл до 4041, рост за день 3,2%, в то время как биткоин — всего 1,95%. При тех же вложениях явно больше доверия к золоту.
И это не паническая защита. Продукты, связанные с шортом волатильности, сегодня упали на 11%, индекс VIX вообще не вырос, что говорит о том, что никто не боится, деньги ставят на обесценивание бумажных валют. В такой ситуации золото — главный актив.
Поэтому открывать шорт по золоту на этом уровне — значит идти против самого сильного тренда. Пока не пробиты уровни сопротивления 4050 и 4083, лучше не трогать. Если ждать возможности, нужно смотреть, когда цена дойдёт до около 4148 с увеличением объёмов и застопорится в росте.
Снизу настоящая поддержка — линия на 3900. Пока цена не откатится туда, медведям не стоит торопиться.$POL
В оригинальном тексте предложения два числа: 23.86M и 46.63M. Первое связано с делом Polymarket, второе — это дыра на стороне Binance, всего вместе 70,49 млн POL.
Действие — не возмещение убытков, а изменение бухгалтерской книги. Баланс адреса хакера обнуляют, затем переводят на указанный адрес для возврата, общий объем предложения не меняется. Это хардфорк, кнопка ядерного уровня L1.
По курсу 0.0924 эта партия монет стоит 6,5 млн долларов. Я посмотрел бессрочные контракты OKX, общий объем позиций 61,06 млн монет, что эквивалентно 5,87 млн долларов, украденное количество чуть больше всего бессрочного рынка.
В новостях написано «предложение о хардфорке», на самом деле сегодня только официально на рассмотрении, в 22:30 (по пекинскому времени). Сейчас на форуме только PIP опубликован.
Цена 0.09618, за 24 часа выросла на 4.2%, максимум достиг 0.09764. Никто не воспринимает это как негатив, никто как позитив, суточный оборот 2,55 млн долларов, очень тихо.
Меня интересует этот нож. Сегодня можно изменить бухгалтерскую книгу ради 70 млн монет, в будущем какой адрес считать черным, кто подписывает — это дороже этих 70 млн монет. Что касается меня, у меня так мало позиций, что даже права голоса нет, просто наблюдаю.
#美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 $BTC
Два часа назад я здесь говорил, что это не заход быков, а вынос медведей. Направление выбрал правильно, а темп оценил слишком быстро.
Только что посмотрел часовой график. В 23:00 была свеча на 1750 монет, с 79345 сразу подняли до 81200, закрытие на 80299. Затем пять свечей: 685, 371, 270, 318, в 04:00 за полчаса всего 130. Каждая свеча становилась всё тоньше.
В 03:00 свеча действительно пробила 80000, минимум 79950, закрытие 79985. Экстренное сообщение вышло именно на этом падении ниже 80000. В 04:20 я посмотрел стакан — 80248, цена снова вернулась выше.
Продающие действительно реальные. Hut 8 продал на двух этапах 3102 монеты, выручив 250 миллионов долларов; Riot заявил, что почти все новые добытые монеты проданы. Майнеры продают, а не ждут.
Комиссия 0.0083%, всё ещё ниже базовых 0.01%. Объём позиций 2.71 миллиарда долларов, 3.38 миллиона контрактов. Цена вернулась выше 80000, но никто не хочет платить премию за длинные позиции.
Подъем до 81200 больше похож на очистку плеч, а затем возврат цены на исходный уровень. Такой объём я не гоняюсь.
#美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 #美伊谈判未突破，油价为何单日跌逾7%？ $BTC $ETH 美伊谈判未突破，油价为何单日跌逾7%？答案是：市场先交易了“和谈希望”，而不是“和谈结果”。 先看事实： 1）11月2日，伊朗总统佩泽希齐扬表示最高领袖已授权政府进行和谈，特朗普也称伊朗“想达成协议”。当天布伦特原油收跌7.63%至104.77美元，WTI跌7.36%至96.46美元，创7月下旬以来最大单日跌幅。 2）但卡塔尔斡旋的多日谈判并未取得突破。伊朗坚持：只有美国取消石油制裁、结束对伊朗港口的封锁、解冻资金，霍尔木兹海峡才会重开，核谈判也要在这些条件满足后才开始。 3）11月4日布伦特一度跌到约100美元附近，但伊方官员仍称双方“距离协议很远”，特朗普则表示随时准备打击、但不急于动手。 为什么没突破还大跌？因为10月油价涨了10%以上，里面装满了“中期选举后冲突升级”的风险溢价。选举落地、双方释放对话信号，这部分溢价就被快速挤出。但这已经不是第一次“假黎明”：过去几个月每逢和谈传闻油价就跳水，随后冲突升级又涨回去。 对BTC和加密市场的影响：油价回落意味着通胀预期降温，有利于美联储宽松预期和风险资产估值。过去24#CircleQ3营收超预期，USDC链上交易量增长49%
Общий доход составил 865 млн долларов, что на 17% больше по сравнению с прошлым годом и превзошло ожидания; скорректированная EBITDA взлетела на 85% до 317 млн, финансовые показатели выглядят очень хорошо. Но если посмотреть детально, основной доход от резервов составил всего 658 млн, что на 8% меньше, вся прибыль была компенсирована единовременным доходом в 182 млн от предварительной продажи токенов ARC.
Объем транзакций USDC в сети вырос на 49% до 13,9 трлн, что действительно свидетельствует о высокой активности, но средний оборот увеличился всего на 8%, на конец периода он составил 73,9 млрд, что практически на том же уровне по сравнению с прошлым годом, а доля рынка снизилась на 1,83 процентных пункта. Транзакции проходят быстрее, но деньги на счетах не увеличиваются — объем растет, а масштаб нет. Доходность резервов упала с 4,11% до 3,5%, снижение процентных ставок съедает доход от процентов.
Это дает прямой урок для рынка стейблкоинов: объем транзакций в сети — это внешняя привлекательность, а размер резервов и чистая процентная маржа — вот что действительно важно. Рынок готов оценивать «объем использования», но в долгосрочной перспективе нужно смотреть, сможет ли стабильный доход компенсировать падение процентных ставок. $BTC $ETH $ZEC HBM4 отгружается, но контракт Hynix опустился на ступеньку вниз
$RE стоит за протоколом, который подключает капитал на блокчейне к перестраховочному бизнесу, доходные продукты — reUSD и reUSDe, RE сам по себе является токеном управления, эти виды прав нельзя смешивать в одну статью.
0.3151 снова вернулся выше 0.31, рынок восстанавливается. При рассмотрении таких активов нужно отдельно разбираться в бизнесе, рисках капитала и ценообразовании токенов управления.
$BEAT соответствует Audiera, проект объединяет AI-музыкальное творчество, участие человека и интеллекта в одной системе, токен используется для участия в мотивации, внесении контента и разблокировке функций.
За последние 24 часа рост на 7.4%, эта тема легко привлекает внимание. Меня больше интересует, что сделают участники после присоединения и какие функции они готовы использовать, популярность должна подкрепляться сценариями использования.
$SKHYNIX Hynix упал на 5.8%, но компания уже объявила о расширении продаж HBM4 и высокодоходных серверных продуктов. Есть прогресс на стороне продукта, но контрактные цены снижаются, нужно учитывать оба факта.
Я сначала изучу, насколько заранее учтен высокий рост, а не буду сразу судить о снижении спроса по падению цен. Между показателями заказов и краткосрочными ценами действительно есть разрыв.
WLD за последние 24 часа вырос на 5.1%, цена преодолела 0.39, но до максимума 0.402 еще есть расстояние. Ранее цена откатилась от примерно 0.3764, уже вернув значительную часть реального расстояния.
На этот раз оценим по восстановлению рынка, не объясняя рост непроверенным увеличением пользователей. Сколько останется после отката с вершины, важнее, чем просто оживленная история.SOXL ещё не время «ловить выгодные сделки»: сначала посмотрим, кто продаёт (｡•́︿•̀｡)
В октябре розничные инвесторы из Южной Кореи вложили в SOXL около 3 млрд долларов, картина оживлённая; в то же время институциональные продажи превысили 386 млн долларов. Одни идут в наступление, другие отступают, рынок не выглядит романтичным (╥﹏╥).
Новости полупроводников тоже не радостные: отчёт Intel вызвал однодневное падение на 28%, индекс полупроводников упал на 7,2% и пробил 200-дневную скользящую среднюю; изменения в ChangXin Memory снова встряхнули нарратив об AI-хранении. На 15-минутном графике SOXL опустился с 82,93 до 77,01, сейчас торгуется на 78,44, скользящие средние сверху, MACD показывает медвежий крест, а падение сопровождается ростом объёмов — больше похоже на вынужденные ликвидации и стоп-ордера, а не на консолидацию с низким объёмом (￣▽￣)ノ.
Не забывайте про трёхкратное ежедневное сбросное плечо SOXL: при падении происходит пассивное снижение плеча, при колебаниях — постоянные потери. Если добавить к этому вечные контракты с плечом, волатильность увеличивается вдвое, и время не на стороне быков ʕ•ᴥ•ʔ.
Краткосрочно следим за уровнем 77,4: при пробое вниз внимание на зону ликвидации 75,0—76,0; если снова закрепится выше 78,0, можно говорить о потенциале отскока. Предварительное падение не означает дно, не путайте «готовность купить» с «правильным прогнозом» (｡•́︿•̀｡).
Вышеизложенное — лишь рыночные наблюдения, не является инвестиционной рекомендацией; управление позицией всегда на первом месте. #AMD数据中心收入近翻倍，营收及指引均超预期 Этот набор данных по заемным средствам с плечом скрывает наибольшие риски на рынке. Соотношение длинных и коротких позиций с плечом у BTC, ETH и SOL растет синхронно, объемы займов на длинные позиции продолжают увеличиваться, а короткие почти бездействуют — бычьи настроения уже сильно переполнены. Многие воспринимают это как сигнал к росту, но опытные трейдеры знают: когда заемные средства однобоко направлены, это часто предвестник концентрации фиксации прибыли и боковой коррекции.
$BTC: заем на длинные позиции — 1540.29 BTC, заем на короткие — всего 77.48 BTC, разрыв огромен. Суточные кривые длинных и коротких позиций продолжают расти, крупные объемы заемных средств ставят на рост, одна резкая свеча может спровоцировать цепочку ликвидаций.
$ETH: заем на длинные позиции — 15,100 ETH, заем на короткие — 1603.49 ETH, объем длинных почти в десять раз превышает короткие, высокая эластичность, при ослаблении откат может быть значительным.
$SOL: заем на длинные позиции — 128,000 SOL, заем на короткие — 7401.42 SOL, сильное скопление длинных позиций, традиционно это основной объект для очистки заемных средств.
В дополнение к итогам выборов, когда Демократическая партия получила контроль над обеими палатами, ранее заложенные ожидания смягчения регулирования начали снижаться, что создает давление на фиксацию прибыли. Это не означает немедленного разворота тренда, но краткосрочные риски уже выросли. Покупка на высоких уровнях — это как стоять в первой очереди на ликвидацию. При горячем рынке нужно проявлять сдержанность, не поддаваться инерции роста, терпеливо ждать очистки заемных средств, чтобы безопаснее играть на рынке.
#美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 В опционном рынке крупные сделки на сумму 660 миллионов, покупатели на повышение в четыре раза превышают продавцов на повышение
В день выборов номинальная сумма крупных сделок с опционами на биткойн составила около 660 миллионов, что более чем в два раза превышает показатель предыдущего дня. Соотношение покупок колл-опционов к продажам колл-опционов примерно четыре к одному. Эти деньги не от розничных инвесторов, кто-то решительно ставит на отскок около минимума. Но ставки на опционном рынке и реальные деньги на спотовом рынке — это две разные вещи, первые можно в любой момент отменить, вторые же являются настоящей поддержкой.Новые новости о самостоятельной покупке BTC компанией Tether:
Генеральный директор Tether сообщил: компания владеет примерно 150 000 биткоинов, текущая стоимость которых превышает 11,5 млрд долларов США. Эти BTC и резервы USDT являются независимыми активами и не включены в статистику подтверждения резервов.
Гигант стабильных монет продолжает накапливать BTC, что можно считать долгосрочной скрытой покупкой.Прогноз по американским данным по занятости вне сельского хозяйства за октябрь: рост занятости может повлиять на ожидания повышения ставок в декабре, сила данных напрямую изменит траекторию реальной процентной ставки, что в свою очередь определит краткосрочное направление золота. Я склоняюсь к легким позициям до выхода данных, с приоритетом на управление рисками. Текущая цена золота 4069.9, за 24 часа рост на 3.6%, после достижения максимума 4076.7 встретило сопротивление, низшая точка 3926.3 подтверждает поддержку краткосрочных покупателей; за час цена всего на -0.07% ниже максимума, что указывает на силу, за четыре часа цена на -2.39% ниже максимума, происходит коррекция вниз, соотношение покупок и продаж в книге заказов 1.15, покупатели немного доминируют, но ставка финансирования всего 0.0009%, открытых позиций 44 тысячи, настроение осторожное, не рискуют покупать на максимумах. В стратегии: при отскоке и удержании уровня 4018.5 можно открывать легкие длинные позиции, стоп-лосс на 3986.2, цель 4062.8; если после выхода данных цена упадет ниже 3986.2 — лучше воздержаться, риск на одну сделку строго ограничен 1% от общего капитала, никаких удержаний позиций.
——Это лишь личное мнение, не является инвестиционной рекомендацией, желаю успешной торговли.——
$XAU#美国10月非农前瞻：就业增长或牵动12月加息预期
#美国10月非农前瞻：就业增长或牵动12月加息预期
$XAU Только что закрыл шорт по ETH с убытком на стопе $2370, затем открыл шорт на $2440, который тоже пробили, признал убыток -215% ROI, решил отдохнуть 😮💨
$ETH за 24 часа +5.3% до $2409, $BTC откатился до $80080, RSI на 1H упал с 93 до 77, перекупленность снижается 📉
На промежуточных выборах демократы выиграли обе палаты, что было негативом, но после этого был сильный рост, хотя за два дня ETF ушли на 1 млрд долларов, институционалы не заходят.
По индикаторам 4H RSI всё ещё на 71, 1H уже снизился, сегодня вечером перед Nonfarm вероятна консолидация с откатом к $2370.
Мои планы: снова шортить ETH на $2435, стоп $2470, цель $2350; по BTC шорт на $80500, стоп $81200, цель $79000.
$ETH $BTC после этой волны шортов, как думаешь, перед Nonfarm сегодня вечером продолжат рост или сразу обвалят? Стань на сторону в комментариях👇#美国中期选举：民主党赢得国会两院控制权 Трейдер, управляющий позицией примерно на 80 миллионов долларов, открыл шорт по $BTC на уровне 78000 долларов, но при этом держит убыточный шорт по $HYPE с плавающим убытком в 3,46 миллиона долларов — сама эта комбинация уже представляет собой загадку, которую стоит разобрать. Изучив структуру его позиций, можно понять, что решающим фактором успеха или провала является не направление рынка, а способ наращивания позиции. Сначала посмотрим на $ETH. Он открыл около 3600 лотов на покупку по цене 2269 долларов в качестве базовой позиции, но затем добавил более 9800 лотов по цене 2427 долларов — верхняя часть позиции почти в три раза превышает базовую. Это типичный пример усреднения в обратную сторону: средняя цена быстро поднимается, и при откате рынка прибыль на нижних позициях мгновенно съедается крупной позицией сверху. В настоящее время $ETH показывает плавающий убыток в 1,3 миллиона долларов — прямое следствие такой структуры. Ошибки в управлении позицией часто оказываются более фатальными, чем неправильный выбор направления. Теперь посмотрим на $HYPE. Стоимость открытия шорта — 72,8 доллара, плавающий убыток — 3,46 миллиона долларов, но при этом использован всего 5-кратный кредитный плечо. Это указывает на стратегию «ценового шорта»: признание серьезного переоценивания цены и долгосрочное удержание шорт-позиции с низким плечом, чтобы избежать ликвидации из-за краткосрочных колебаний. Проблема в том, что иррациональный рост на крипторынке может длиться гораздо дольше, чем ожидается — в бычьем рынке низкие цены могут стать еще ниже, а высокие — еще выше. Низкое плечо продлевает время выживания, но не решает фундаментальную проблему несоответствия направления и тайминга. Сильный рост $HYPE сам по себе является живым опровержением этой логики. Самым агрессивным является $BTC: шорт с 40-кратным плечом на уровне 78104 долларов — это крайняя форма торговли против тренда, ставка на двойную вершину или глубокую коррекцию. В настоящее время небольшая прибыль