#AIBetHitsJaneStreet
About AIBetHitsJaneStreet
Jane Street reportedly lost ~$15B in July, its first monthly loss in nearly a decade, as its AI-themed Situational Awareness fund and tech exposures suffered in the selloff. YTD net trading revenue still exceeds $40B, so this is not an operating crisis. But the loss shows crowded AI-trade volatility spreading from stocks to hedge funds and trading firms. Focus is shifting from valuation to leverage and liquidity: could position cuts amplify the tech selloff through concentrated deleveraging?
Популярное
Последние
AIBetHitsJaneStreet Популярные публикации
🔴 SK Hynix фиксирует убыток по деривативам ₩3,98T — но это не денежный убыток
SK Hynix сообщила о убытке в бухгалтерском учете ₩3,98 триллиона в первом полугодии 2026 года, связанного с обменными облигациями, выпущенными в апреле 2023 года.
Триггер? Держатели облигаций воспользовались своими обменными правами на фоне резкого роста акций SK Hynix.
Но вот что важно:
→ Фактического денежного оттока от убытка деривативов нет
→ Рост продажи казначейских акций в значительной степени компенсирует влияние бухгалтерского учёта
→ Потеря в основном отражает отчёт по отношению к рыночной отметке по мере роста цены акций
Другими словами, заголовок кажется огромным, но экономический эффект гораздо менее драматичен.
Сильная динамика акций может создавать странные бухгалтерские показатели.
$SKHY $SKHYNIX
#AIBetHitsJaneStreet
Все говорят о сообщённом убытке Jane Street. Я обращаю внимание на причины этого.
Когда одна сделка становится слишком популярной, даже отличные компании могут столкнуться с резкими распродажами. Это больше похоже не на проблему ИИ, а на проблему позиционирования. Если фонды продолжат сокращать экспозицию, волатильность может усилиться сама по себе. Не слишком ли много участников в сделке с ИИ?
Показатели Solana Company за второе квартал стоит следить.
Компания Solana сообщила о $2,5 млн в выручке за второй квартал 2026 года, большая часть которых была получена от дохода от стейкинга, привязанного к вознаграждениям в 31 200 SOL.
Но главный заголовок — чистый убыток в 30,3 млн долларов.
Он показывает разницу между получением дохода от стейкинга и управлением более широким воздействием цифровых активов.
Одна четверть не рассказывает всей истории, но эти цифры определённо стоит отслеживать.
#WeakConsumptionFedSplit $SOL
🔴 SK Hynix зафиксировала убыток по деривативам в размере ₩3,98 трлн — но это не денежный убыток
SK Hynix сообщил о бухгалтерском убытке в размере ₩3,98 трлн за первое полугодие 2026 года, связанном с обменными облигациями, выпущенными в апреле 2023 года.
Но вот важная часть:
→ Фактического оттока денежных средств из-за убытка по деривативам нет
→ Прибыль от продажи казначейских акций в значительной степени компенсирует бухгалтерское воздействие
→ Убыток в основном отражает учет по рыночной стоимости, поскольку цена акций выросла#CPIPPIEaseFedSplit #SP500Nears8000 #SandiskLongTermTargets
По сообщениям, Jane Street потеряла около 15 миллиардов долларов в июле после неудачных ставок, связанных с хедж-фондом Situational Awareness, ориентированным на AI.
Это их первый убыточный месяц с 2016 года.
И всё же...
За этот год они уже заработали более 40 миллиардов долларов на торговле.
Даже лучшие трейдеры в мире могут оказаться по неправильную сторону сделки.
Управление рисками — это всё.
$SATS
🔥 ДОХОДЫ ОТ AI ИНФРАСТРУКТУРЫ НАХОДЯТСЯ В ЦЕНТРЕ ВНИМАНИЯ
История с инфраструктурой ИИ переходит от хайпа к реальным цифрам.
📊 Что выделяется:
• CoreWeave сообщил о выручке 2,58 млрд долларов за второй квартал, что на 112% больше по сравнению с прошлым годом, при наличии в 104 миллиарда долларов.
• Доходы от AI-серверов Industrial Fulian более чем удвоились в годовом виде.
• $BTC держит около 64 тысяч долларов.
• Токены, связанные с вычислениями ИИ, также демонстрируют рост торговой активности.
Но есть более серьёзная проблема: спрос на вычислительные ресурсы ИИ быстро растет, а майнеры и облачные провайдеры активно инвестируют в инфраструктуру. Огромные капитальные затраты также могут отвлечь ликвидность от широкого рынка.
И есть знакомый риск — хорошие новости могут быть зафиксированы до прихода прибыли, создавая возможность реакции «продавай новости».
Мой подход прост: я не гоняюсь за каждым ИИ-насосом. Дайте прибыли стабилизироваться, определите самые сильные бизнесы и сохраняйте дисциплину в вопросах размера позиций.
Я всё ещё оптимистичен по поводу долгосрочной тенденции в инфраструктуре ИИ, но терпение важно.
👀 Наблюдаю за $BEAT и $BICO, как рынок переваривает последние цифры.
#CPIPPIEaseFedSplit #SP500Nears8000 #SandiskLongTermTargets
Просто посмотрите на масштаб Situational Awareness по сравнению с другими фондами, которые понесли убытки.
35 миллиардов долларов — это крупнейшие потери среди всех фондов, связанных с торговлей AI.
Крах SA создает одну из величайших возможностей в торговле AI — так же, как LTCM вызвал крах рынка в 1998 году, а затем последовал рыночный бум.
🌙 НОЧНОЕ ОБНОВЛЕНИЕ: AI ТОЛЬКО ЧТО ВЫЯВИЛ СЛАБОЕ МЕСТО РЫНКА
Потеря в $15 млрд Jane Street больше не просто заголовок про AI.
Это становится предупреждением о кредитном плече, концентрации и ликвидности.
Июльские убытки Jane Street частично связаны с их экспозицией к хедж-фонду, ориентированному на AI, Situational Awareness, и более широким распродажам позиций в AI/технологиях. С тех пор компания сократила экспозицию по некоторым позициям, которые вызвали убытки.
И криптовалюта уже показывает, почему ликвидность важна.
$BTC восстановился выше $64K в течение дня после падения к $62.7K, но рынок остается зажатым ниже более сильного сопротивления. Потоки ETF также ослабли, что держит институциональный спрос под контролем.
Что это значит сегодня вечером 👇
$BTC: Удержание диапазона $63K–$64K поддерживает отскок. Чистый пробой выше $64K с объемом укрепит бычий сценарий.
$ETH: Нужен устойчивый продолжительный рост, а не очередной кратковременный всплеск.
$BEAT / AI токены: Ожидается большая дивергенция. Торговля на высокобета-нарративах может оставаться уязвимой, пока капитал ищет проекты с более сильными фундаментальными показателями и реальным принятием.
Главный урок:
AI не умер.
Кредитное плечо подвергается испытанию.
Когда институты снижают риски, капитал не обязательно исчезает — он переходит к ликвидности, качеству и более сильным балансам.
Итак, сегодня вечером:
• Не гонитесь за отскоками
• Не паникуйте и не продавайте на каждом падении
• Контролируйте кредитное плечо
• Сначала следите за ликвидностью BTC
• Позвольте объему подтвердить движение
• Рассматривайте перепроданные отскоки как торговые возможности, а не гарантии
Следующий этап этого рынка может вознаградить избирательность больше, чем агрессию.
#BTC #ETH #AI #BEAT #Crypto #OKX #MarketUpdate
#SandiskDealsInFocus #BTCVolumeDriesUp
Когда убыток в $15 млрд ударяет по Уолл-стрит, его нельзя игнорировать. Нужно обращать внимание. 👀
На этот раз это не розничные трейдеры, которые попались врасплох.
По сообщениям, Jane Street потеряла около $15 миллиардов в июле, при этом ключевую роль сыграли экстремальная волатильность активов, связанных с AI, и позиции с кредитным плечом.
Но вот в чем суть: это не значит, что AI умер. Это значит, что фаза легких денег может становиться сложнее.
#DailyOrbit
Situational Awareness имела $11,2 млрд, сосредоточенных всего в двух акциях к концу второго квартала.
$SNDK и $MU составляли 55,6% от заявленного портфеля американских акций.
Недавно поданный отчет Q2 13F предлагает редкий снимок портфеля Леопольда Ашенбреннера до июльской распродажи.
▸ $SNDK SanDisk: $5,67 млрд | 28,0%
▸ $MU Micron: $5,57 млрд | 27,5%
Другие крупные позиции включали:
▸ $BE Bloom Energy: $1,90 млрд
▸ $TSM TSMC: $1,27 млрд
▸ NEW $NBIS Nebius: $1,23 млрд
▸ $CRWV CoreWeave: ~700 млн
Крупнейшие увеличения во втором квартале:
▸ $MU: 17 тыс. → 4,83 млн акций
▸ $SNDK: 1,14 млн → 2,50 млн акций
▸ $TSM: 22 тыс. → 2,65 млн акций
Позиционирование также изменилось по сравнению с первым кварталом, несколько заявленных опционов пут на полупроводники были закрыты к концу квартала, поскольку длинная часть портфеля стала более сконцентрированной в области памяти, литейного производства, энергетики и инфраструктуры AI.
Через несколько недель портфель Situational Awareness упал на 67% в июле, что побудило фонд распродать большую часть своих публичных акций.